在中国股市三十余年的浪潮中，有人追涨杀跌沦为 “韭菜”，有人却能穿越牛熊实现资产复利增长。持有《证券投资顾问执业证书》（编号：S0XXX）、近 10 年年化回报率达 28% 的股神吴老师，凭借 “政策锚定 + 红利筛选 + 估值安全垫” 的独特方法论，不仅自身战绩斐然，更帮助数千名普通投资者建立起稳健的投资体系。在近期的深度分享中，吴老师直言：“市场上真正厉害的炒股高手，看似风格各异 —— 有人擅长价值投资，有人专注趋势捕捉，有人深耕产业红利，但剥开表象会发现，他们都有一个核心共同点：用‘反人性’的纪律性，构建属于自己的、可复制的投资体系。”
一、厉害的炒股者，都在 “反人性” 中建立纪律
“股市是人性的放大器，贪婪与恐惧是绝大多数人亏损的根源。而真正厉害的人，都懂得用纪律对抗人性弱点。” 吴老师结合自身经历与全球顶级投资者案例，拆解了 “反人性纪律” 的三大核心表现。
1. 别人贪婪时 “敢卖”：拒绝 “赚最后一个铜板”
吴老师回忆，2023 年 AI 算力赛道狂热期，某龙头股从 20 元飙升至 80 元，市场充斥着 “目标价 100 元” 的声音，不少投资者疯狂追涨。但他通过 “估值分位法” 测算，该股市盈率已达 85 倍，远超近 5 年 90% 分位，果断建议客户在 75 元左右逐步减仓。最终该股在高位震荡两周后暴跌 40%，而他的客户不仅锁定了 275% 的收益，还避开了后续的深度回调。
“真正厉害的人从不会被市场情绪裹挟，而是用量化指标划定止盈线。” 吴老师指出，这一特质在巴菲特、段永平身上同样体现得淋漓尽致 —— 巴菲特在 2000 年互联网泡沫顶峰减持可口可乐，段永平在 2021 年新能源赛道狂热时减持部分宁德时代，都是 “别人贪婪我恐惧” 的纪律性落地。
2. 别人恐惧时 “敢买”：在 “血泊中捡钻石”
2024 年磷酸铁锂行业 “内卷” 最严重时，价格跌至 3.4 万元 / 吨，行业内半数企业亏损，不少投资者对新能源赛道避之不及。但吴老师通过 “产业政策 + 现金流” 双维度分析，发现中伟股份磷系业务不仅手握 280 万吨 / 年磷矿资源，且现金流覆盖率达 1.5，具备逆周期扩张能力，于是在股价跌至 45 元（近 5 年 20% 分位）时，建议客户分批建仓。半年后，随着行业 “反内卷” 政策落地，该股涨至 68 元，客户斩获 51% 收益。
“厉害的人从不害怕下跌，而是害怕‘下跌时没有现金，上涨时没有筹码’。” 吴老师强调，这种逆向布局并非盲目抄底，而是建立在 “估值安全垫 + 基本面验证” 的基础上 ——2018 年熊市时，他曾用 “股息率＞5%+ROE 连续 3 年＞15%” 的标准筛选出 3 只消费股，最终这三只股在 2019 年平均涨幅超 60%，远跑赢大盘。
