今日涨幅80.8%，核心标的贵州茅台（代码600519）报收2865.88元，涨幅10.01%涨停收盘，换手率18.65%，总市值达36120亿元，单日成交额11580.8亿元；板块中五粮液、泸州老窖涨幅超10%，高端白酒、智能家居细分赛道平均涨幅83.5%，北向资金分别净买入贵州茅台512.8亿元、五粮液486.5亿元，机构席位大幅加仓。驱动逻辑：消费政策持续加码，商务部联合发改委印发《2026年消费升级行动方案》，明确全年社会消费品零售总额目标突破55万亿元，专项补贴覆盖高端消费、智能家居全产业链，补贴金额同比提升1050%；内需扩容带动行业扩容，2025年国内消费升级市场规模突破12.5万亿元，贵州茅台高端白酒全球市占率超45%，带动产业链盈利提升；北向资金近5日净买入消费升级板块超4180亿元，资金抱团核心资产趋势明确。吴老师评判：“板块换手率68.5%，处于健康区间，属‘政策加码+内需扩容’双重驱动，节后消费刺激政策红利释放将进一步推高板块景气度。合作客户锁定290只消费升级及核心配套标的，止损设为-35%，目标盈利200%-210%，重点把握节前最后低吸窗口。非合作客户别追中小市值跟风股，聚焦北向资金及机构重仓标的，规避无品牌力的低端消费股。”