（三）标的筛选：ESG+基本面+情绪三重把关，筛出核心标的

（四）仓位管理：“情绪适配”仓位法则，平衡风险与收益

• 恐惧极致期：60%仓位布局核心标的，20%机动资金补仓，20%应急资金预留，把握情绪修复的最大弹性；

• 情绪低迷期：50%仓位布局，30%机动资金，20%应急资金，逐步建仓把握趋势回暖机会；

• 情绪亢奋期：30%底仓持有，50%资金离场，20%应急资金，锁定收益避免贪婪导致盈利回吐；

• 贪婪极致期：清仓或仅保留10%观察仓位，规避泡沫破裂风险。

（五）止盈止损：量化标准+情绪拐点，刚性执行不恋战

• 止盈标准：①情绪低迷期布局的标的，收益达50%且进入情绪亢奋期，减持50%仓位；②恐惧极致期布局的标的，收益达80%且散户持仓比例超30%，减持60%仓位；③收益达100%时，无论情绪如何，均保留30%底仓长期持有，其余仓位获利了结；

• 止损标准：①绝对止损：股价下跌10%且基本面无好转，立即止损；②情绪止损：若标的进入贪婪极致期，无论股价涨跌，均大幅减仓；③逻辑止损：政策导向转变或企业ESG评级下调，立即清仓。

三、实战案例：两大赛道的双轮驱动盈利实践

（一）案例一：半导体材料赛道（科技自主），情绪低迷期布局5个月斩获68%收益